[討論]橫盤整理的思考

作者：通達信來源：cxh99.com 發布時間：2013年08月20日

咨詢內容： N周期內的最高點和最低點的差/當前收盤價=N周期內的股價振幅。振幅<0.05=橫盤整理？
問題一：N周期內有一個異常高點或/和一個異常低點振幅失真，會漏檢。
問題二：振幅作為橫盤整理的核心思想是否合理？振幅<0.05是標準嗎？不同周期的橫盤整理標準是不是應該不同？這個標準有統計學依據嗎？
問題三：橫盤整理的最長周期和最短周期。最短周期是指建倉需要的最短時間，可能要受到更多因素的影響，如流通盤，市場環境，成交量等等。而不能定義為任意時間段。也許存在超短周期，如5天，5小時，甚至5分鐘……
問題四：我認為，周期越長振幅應該越大，反之，周期越短振幅越小。所以不能用<0.05一概而論。也不能用一個最高點和一個最低點簡單地表示橫盤整理。
問題五：我們設計橫盤整理的目的并非每天執行這個公式，而是要讓行情系統主動發現，然后去通知或者去執行下一個任務。
問題六：橫盤整理的目的是出貨或建倉，前者可能會振幅較小，符合要求，但一般在高位，意義不大。后者則不可能像公式那樣中規中矩，必然會制作諸多假象迷惑交易者。所以就不可能用0.05這個簡單的標準去發現橫盤整理。
問題七：目測大盤走勢，找到一個走勢平穩的階段，統計這個階段所有股票的振幅并排序，用正太分布統計大多數股票的振幅。這個振幅或許是一個更有效的標準。
問題八：據統計，市場70%的時間處于整理狀態，30%的時間處于上漲或下跌狀態。所以，橫盤整理應該是市場的主要存在狀態，也是市場休養生息的重要方式。